近期交易商协(xié)会(huì)的监管处罚力(lì)度明显加大，虽然债券市场参与主体愈发丰(fēng)富多(duō)元，市场竞争程度(dù)更趋激烈，但监管底线不能破(pò)戒。

　　5月(yuè)11日，交易(yì)商协(xié)会(huì)对(duì)建设银行启(qǐ)动自律调(diào)查，这是两天内第二家被要求自(zì)律调(diào)查的大行。今年(nián)以来，交易商协(xié)会已对多家金融机构启动自律调(diào)查，监管(guǎn)力度(dù)在持续加大。

　　多家金融机构接(jiē)连被(bèi)通报

　　5月(yuè)11日(rì)，中国银(yín)行间(jiān)市场(chǎng)交易商协会（下称“交易(yì)商协(xié)会”）网站(zhàn)显示(shì)，基于监管部门反馈线(xiàn)索，依据(jù)《银行(xíng)间债(zhài)券市场(chǎng)自(zì)律处分(fēn)规则》，交易商协(xié)会已对中国建(jiàn)设银行股份有限公司(sī)债(zhài)务融资工具承销业(yè)务(wù)涉(shè)嫌(xián)违规行为开展自律调(dià公元800年中国是什么朝代建立的，中国各个朝代时间表o)查(chá)。

　　根据建(jiàn)行2022年年报，去年建行承销(xiāo)非金融企业(yè)债务融资工(gōng)具744笔(bǐ)，为411家实(shí)体企业(yè)承(chéng)销发行债券4645.17亿元。2022年，该行支持优质头部房地产企业债券融资需求，承销房地产企业323.35亿(yì)元债务融资工具，房地产并购(gòu)票(piào)据22.9亿元。

　　交易商协会的监(jiān)管力度在近期持(chí)续加大。就在(zài)5月9日(rì)，交易(yì)商(shāng)协会官网发布(bù)信息，针对中国(guó)进出口银行金融债券(quàn)发行(xíng)涉嫌违(wéi)规(guī)行为，以及中国民生(shēng)银行承销业务涉嫌违规行为已开展自(zì)律调查。

　　而(ér)在5月8日，大连银行、郑(zhèng)州银(yín)行、江西银行、青岛银(yín)行(xíng)和粤(yuè)财信托共5家机构(gòu)涉及债券(quàn)业务违规被(bèi)点(diǎn)名(míng)。具体来说，交易商(shāng)协会通过深入调查发现，大(dà)连银(yín)行等多(duō)家(jiā)机构(gòu)存(cún)在债(zhài)券代持交易等(děng)违(wéi)规(guī)行为(wèi)。其中，大连银行通过做市业(yè)务方式，每日滚动开展买卖方向相反(fǎn)、清算速度(dù)不同的现券交易，代持利(lì)率债(zhài)活跃券，且规模较大；郑州银行、江(jiāng)西银(yín)行(xíng)和青岛银行(xíng)，内控执行(xíng)不严或流于形式，未有效评(píng)估交易合理性(xìng)，作为中间方以现券买卖或(huò)做市等方式参与债券代持(chí)交易链条，交易(yì)笔数和金额较大。

　　今年4月，工商(shāng)银(yín)行已被启(qǐ)动自律调查。相(xiāng)关公告称，交(jiāo)易(yì)商协会在(zài)日(rì)常(cháng)监测工(gōng)作中(zhōng)发现(xiàn)，工商银行主(zhǔ)承(chéng)销的多期债务融资工具发行定价(jià)严(yán)重(zhòng)偏离市场合理水平，干扰了市场秩(zhì)序，涉嫌违反(fǎn)银行间债券(quàn)市(shì)场自律(lǜ)管(guǎn)理相关规定。

　　4月3日，交易(yì)商协会网站披露，近期在(zài)查处四平市城市发展投资控股(gǔ)有限(xiàn)公司(sī)案公元800年中国是什么朝代建立的，中国各个朝代时间表(àn)件时，发现吉林银行、吉林(lín)亿联银行因违规收取发行(xíng)人大额财务资助，涉嫌违反银(yín)行(xíng)间债券市(shì)场自律管理规则，被交(jiāo)易(yì)商协会进行自律调查。一同被开展自律调查的还(hái)有光大证券、富国资(zī)产管理（上海）有限公(gōng)司两家金融机构。

　　交易商(shāng)协会监管处(chù)罚力度加强(qiáng)

　　根据交易商协会通报的数据(jù)，2022年全年，交(jiāo)易商协会共对(duì)68起涉嫌违规案件立(lì)案(àn)调查(chá)，开展自律调(diào)查和(hé)自律问询103次，作出各(gè)类自(zì)律处分99家（人）次，涉及35家发行人和信(xìn)用(yòng)增进机构(gòu)、4家主承销(xiāo)商、3家会计师事务所、1家律师事(shì)务所、2家其(qí)他类型机构和54名直接责任人。作出的处分(fēn)中，警告及以上占比超(chāo)过五成，15家机构被暂(zàn)停一定期(qī)限业务(wù)，12位责任(rèn)人被认定不适当人(rén)选(xuǎn)。

　　梳理通报(bào)来看(kàn)，被通(tōng)报的原因(yīn)包括低价(jià)包销(xiāo)多期债务融资工(gōng)具，影响了市场正常秩序；部分债务融资工(gōng)具未按(àn)照发行(xíng)文件(jiàn)约(yuē)定开展余额(é)包(bāo)销，个别(bié)债务融资工具(jù)挤占了其他投资人的正常投标(biāo)，违背了(le)公(gōng)平公正原(yuán)则，并影响了发行利率，对市场正常秩(zhì)序造成了一定不良影响。

　　通报指出，银行间债券市场参与机构在从事相关业务过程中(zhōng)，务必牢(láo)固树立市(shì)场责任意识(shí)，严格(gé)遵守相关监(jiān)管规定和自律(lǜ)规则要求，合规展业(yè)，自觉维护(hù)银行间债券市场(chǎng)运行(xíng)秩(zhì)序。

　　交易商协会表示，做市商(shāng)作为(wèi)银行(xíng)间市场(chǎng)基石机构，承(chéng)担着提高市场流(liú)动(dòng)性、促进(jìn)价格(gé)发(fā)现的重要作(zuò)用，应切(qiè)实(shí)提(tí)升(shēng)做市交易能力，加强内部(bù)控制(zhì)和风(fēng)险管理，确(què)保合(hé)规稳健展业，“真(zhēn)做市、做真市”。

　　可以看(kàn)到，近期交易商协会(huì)的监管处(chù)罚力度明(míng)显加大，虽(suī)然债券市场参(cān公元800年中国是什么朝代建立的，中国各个朝代时间表)与主体愈发丰(fēng)富多元，市(shì)场竞争(zhēng)程度更趋(qū)激烈，但监管底线不能破戒。

　　资深金(jīn)融(róng)政(zhèng)策监管专(zhuān)家周毅钦对《国(guó)际金融报》记者表示，可以看到，银行(xíng)间交(jiāo)易商协会将继续(xù)贯彻落(luò)实(shí)监管从(cóng)严要求，以严格(gé)自(zì)律惩戒向(xiàng)市(shì)场(chǎng)传递(dì)“零容忍(rěn)”的清晰信(xìn)号(hào)，引导市(shì)场各类主体归位尽责，维护市(shì)场(chǎng)良(liáng)好秩序(xù)。债券承销机(jī)构(gòu)作为债券市(shì)场的“看门人(rén)”，对于商(shāng)业银行特别是国有(yǒu)大行来说(shuō)，也需要(yào)肩(jiān)负起相应的公序(xù)责(zé)任，切实(shí)维护(hù)好行业的良(liáng)性竞(jìng)争生态。

未经允许不得转载：绿茶通用站群 公元800年中国是什么朝代建立的，中国各个朝代时间表